TradingKey·
- Meta 计划于 2027 年上半年部署新一代自研 AI 芯片 Arke 。
- 此举旨在降低成本并减少对 Nvidia 芯片的依赖。
- 台积电已交付首批 12 款新芯片并完成初步测试。 美股前瞻·
- 美股盘前美债收益率破 5% 创 07 年新高，美联储开启议息会议。
- 英伟达 CPU 业务加速扩张，特斯拉宣布将发布新款跑车。
- 油价走高加剧通胀担忧，全球风险资产面临重新定价压力。 DolphinResearch·
- AMD 推出的 Helios 组网方案在带宽指标上追平了英伟达的 Vera Rubin 架构，使 AMD 具备了进入商用 GPU 市场替代竞争的资格。
- 由于 Helios 沿用落后设计且大量采购第三方组件，导致其单机架物料成本接近英伟达的两倍，且面临实际毛利较低的挑战。
- 在机架互联产业链中，博通与安费诺受益于 AMD 链增量，英伟达链则呈现铜退光进、PCB 与光连接价值量上升的趋势。 Tip Ranks·
- 瑞穗 认为 半导体 板块 的 回调 是 买入机 会。
- 5 只 标的 中 Micron 拥有 最高 的 69.25% 分析师 上涨 空间。
- AI 资本 支出 周期 保持 不变，AI 需求 依然 强劲。
